央行官員：給農民貸款利率不是越低越好
中國人民銀行行長助理易綱日前在《21世紀經濟報道》主辦的“21世紀亞洲金融年會”上表示，農村金融機構進行涉農貸款時，不宜實行優惠利率，其貸款利率應比市場貸款利率稍高一些。
目前關于貸款的政策是，自2004年10月起,央行對全國商業銀行只規定存款利率上限和貸款利率下限，城鄉信用社的貸款利率上限暫不取消，可在基準利率的0．9倍至2.2倍之間浮動。農村信用社農戶款按央行公布的貸款基準利率和浮動幅度適當優惠，農戶聯保貸款利率和方式及結息的辦法由信用社在適當優惠的前提下，根據小組成員的存款利率、費用成本和貸款風險等情況與借款人協商確定。
“許多人希望給農民的貸款利率越低越好，他們認為這樣可以減輕農民的還款負擔。這種觀點是錯誤的。”易綱說，在涉農小額信貸發放過程中，普通農民很難得到低于優惠利率的貸款。得到低息貸款的人，往往是有門路的人。
過去10年間，易綱跑遍了除青海以外的170多家全國各級農村信用社。在調研的過程中，這位央行官員發現，當涉農貸款利率低于市場利率時，這種貸款便成了稀缺資源，需要有關部門決定把錢貸給誰。雖然農村金融機構的很多干部都是廉潔自律的，但也有很多人會利用這個機會尋租謀利。
中國社科院農村發展研究所副所長杜曉山在他的一篇論文中舉例說，河南南樂縣農民李某從信用社貸出1萬元，實際只得4900元，因為要扣5000元作強制存款，再扣100元當股金。為獲得這筆1萬元名義貸款，李某還需要再花近1000元請人吃飯。
易綱強調，涉農貸款應在利率覆蓋風險的原則下進行，即借貸利率要能覆蓋貸款業務的全部成本。
國外通行做法是，對小額信貸利率采用市場利率，即略高于其他一般性貸款的利率。剛剛獲得諾貝爾和平獎的孟加拉國“窮人銀行家”穆罕默德·尤努斯，所經營的孟加拉鄉村銀行（格萊珉銀行），給窮人的貸款利率甚至高達20％。
現在，不光在窮的國家，在美國、加拿大、法國、挪威都開始有小額信貸的做法。全球已有上億個家庭享受到了孟加拉鄉村銀行模式小額貸款的好處。僅在印度和孟加拉，就有5000萬個家庭受惠。
杜曉山指出，央行關于小額信貸利率適當優惠的相關規定，限制了農村信用社小額信貸的利率，影響了農村信用社小額信貸的可持續發展。農業銀行管理的扶貧貼息貸款實行政府規定的低利率，由國家財政部給予貼息，可持續發展更無從談起。
杜曉山所在的農業發展研究所于1993年和孟加拉鄉村銀行達成合作協議，在中國開展小額信貸實驗。目前該項目在中國的6個縣開展，但是規模很小。“模式基本上和孟加拉鄉村銀行是一樣的，應該說我們做得不如人家好。”他說。
據了解，央行、銀監會正大力推動小企業小額信貸。銀監會鼓勵銀行機構引入貸款利率風險定價機制，根據小企業貸款的風險水平、籌資成本、管理成本、收益目標及當地利率市場水平等因素自主確定貸款利率，對不同借款人實行差別利率，并根據風險變化靈活地進行調整。
發放小企業小額貸款的各商業銀行，很多都實行了利率上浮的做法。數據顯示，到2005年9月末，工行江蘇省分行發放的174億元小企業貸款中，超過62％的貸款利率上浮了10％。
中國建設銀行公司業務部總經理朱小黃此前介紹，對于信用狀況較好的小企業，建行提供的貸款，利率一般最多在央行基準利率的基礎上上浮30％；而對風險較高的小企業，利率一般上浮50％，有的甚至上浮100％。
央行的一份報告指出，在目前中小企業取得貸款的成本中，銀行貸款利息只占20％，加上抵押登記費用和風險保證金利息，中小企業取得貸款需支付的實際利率高達9％。目前央行規定的商業銀行一年期貸款基準利率為6．12％。
據了解，在南方一些地區，一些銀行發放的小額貸款，利率甚至高達15％，照樣有很多小企業愿意借，因為這個利率仍比民間金融（多為高利貸）20％的利率低了很多。
“調查發現，有貸款需要的農戶最關心的，并不是利率高低，而是能否及時拿到貸款。”易綱說，農村金融機構在發放涉農貸款時可以考慮將利率確定在7％至12％，甚至15％。即使這樣，比市場貸款利率也不會高很多。
易綱舉例說，假如發放給養兔子的養殖戶的貸款利率為8％，對可能高達20％的年養殖收益來說，這個利率仍然是可以承受的。“最重要的是，這樣可以消滅尋租現象，讓更多的農民得到貸款”。
銀監會副主席唐雙寧介紹，截至2006年9月末,全國農村合作金融機構農業貸款余額1．3萬億元，其中農戶貸款余額9738億元。全國2.2億農戶（其中約50％有貸款需求）中，在農村信用社有小額信用貸款和聯保貸款余額的農戶已達7000多萬戶，占有貸款需求農戶的60％左右。農民貸款難問題得到一定程度的緩解。
央行規定農戶小額信用貸款利率可以適當優惠（降低），同時又允許農村信用社吸儲利率適當提高。杜曉山認為，這種吸儲利率提高，而放貸利率降低的政策，固然可能對農戶有利，但存貸利差的縮小，將可能使多數農村信用社本來就資產質量低下和虧損嚴重的經營狀況進一步惡化，從長遠看對農戶也不利。
杜曉山分析，信用社開展小額信貸的運作成本比其他貸款要高，國內外經驗表明，它應采用市場利率，才可能實現運作機構和這項業務的可持續發展。因此，這種進一步縮小存貸利差的政策是違背市場經濟運行規律的，是難以為繼的。
杜曉山認為，向借貸者發放貸款的利率應允許有較大的靈活性，并最終實行利率市場化，這是小額信貸項目能否可持續發展的關鍵因素之一。在今后，應考慮取消或逐步取消扶貧貼息貸款的做法，積極拓寬資金來源的渠道。
“人為壓低貸款利率，可能導致金融資源不愿去農村發展。”易綱說，最終結果是，只能靠行政力量推動涉農小額貸款，這樣根本無法滿足農戶貸款需求。
